Temat: WIG-ESG - Prolib Integro

Skocz do pozycji: 1.

Tytuł:: Are the companies on WIG-ESG index portfolio more attractive to investors?
Czy spółki indeksu WIG-ESG są bardziej atrakcyjne dla inwestorów?
Autorzy:: Piotrowska, Karolina
Opis:: The purpose of this thesis is an attempt to answer the following question: are the companies on WIG-ESG index portfolio more attractive to investors than the companies not listed on this index? Companies from the financial sector listed on the WIG-ESG index were selected as a research sample and companies from the WIG index were used as a control group. Attractiveness of enterprises assessment was made on the basis of The Taxonomic Measure of the Attractiveness of Investments (TMAI), which is used to determine direction and volume of the changes to a diagnostic variables. The analysis covered the financial results of assessed companies in all quarters of 2020. The return on share rate was used to verify the results. Conducted analysis shows that selected companies from the financial sector, listed on WIG-ESG Index were less susceptible to Covid-19 pandemic negative impact than control group companies and achieved higher TMAI results in the assessed period.
Celem niniejszej pracy jest próba odpowiedzenia na pytanie: czy spółki należące do portfela indeksu WIG-ESG są atrakcyjniejsze dla inwestorów niż spółki spoza tego indeksu? Jako próbę badawczą wybrano spółki z sektora finansowego notowane w indeksie WIG-ESG, a jako grupę kontrolną spółki z indeksu WIG. Do oceny atrakcyjności przedsiębiorstw zastosowano metodę taksonomicznej miary atrakcyjności inwestycji (TMAI), która pozwala na określenie kierunku i wielkości zmian zachodzących w zmiennych diagnostycznych. Analizą objęto wyniki finansowe wybranych spółek we wszystkich kwartałach 2020. Do weryfikacji otrzymanych wyników wykorzystano stopę zwrotu z akcji. Z przeprowadzonej analizy wynika, że wybrane spółki z sektora finansowego notowane w indeksie WIG-ESG wykazały się mniejszą podatnością na skutki pandemii, niż spółki indeksu WIG oraz osiągnęły wyższe wartości TMAI w ostatnim okresie niż spółki z grupy kontrolnej, przez co są atrakcyjniejsze dla inwestorów.
Dostawca treści:: Repozytorium Uniwersytetu Jagiellońskiego

Inne

na półce

Skocz do pozycji: 2.

Tytuł:: Impact of tumultuous economic periods on investments made by joint-stock companies included in the WIG-ESG index
Autorzy:: Ejsmont, Aneta
Grzywacz, Jacek
Tematy:: WIG-ESG Index
capitalization
stock exchange quotations; Pokaż więcej
Wydawca:: Szkoła Główna Handlowa w Warszawie. Kolegium Zarządzania i Finansów
Powiązania:: https://bibliotekanauki.pl/articles/33748338.pdf Link otwiera się w nowym oknie
Opis:: The aim of the article is to assess the role of ESG assumptions in dealing with complex crises that are both economic and financial in nature. The research problem is excessive fluctuations in the quotations of the WIG-ESG index, which includes listed companies characterized by adherence to the principles of socially responsible business. An attempt will be made to verify the research hypothesis, which assumes a positive impact of selected stock market indicators on the stabilization of quotations of the analyzed index. The research method will be the estimation of an econometric model built from dependent variable Y describing changes in the quotations of the WIG-ESG index and six independent variables describing selected stock market indicators exerting a greater or lesser influence on the changes in the quotations included in the monthly time interval in the research period January 2014–November 2023. It is concluded that the relationship between stock market capitalization and the value of equity estimated at the end of the last quarter is the basis for stabilizing the quotations of the index.
Dostawca treści:: Biblioteka Nauki

Artykuł

na półce

Skocz do pozycji: 3.

Tytuł:: Introduction to the assessment of the quality of non-financial reports of banks in the context of WIG-ESG index membership
Autorzy:: Chamera, Klaudia Olga
Tematy:: non-financial reporting
quality
banks
WIG-ESG; Pokaż więcej
Wydawca:: Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach
Powiązania:: https://bibliotekanauki.pl/articles/62759494.pdf Link otwiera się w nowym oknie
Opis:: Aim/purpose – This article aims to conduct a preliminary assessment of the quality of non-financial reports of banks considering their membership in the WIG-ESG index on the Warsaw Stock Exchange (WSE). The research problem addresses whether the quality of reports from WIG-ESG banks is higher than that of those outside the index. Design/methodology/approach – The study covered annual non-financial reports of banks operating in Poland as joint-stock companies. The research considered the inclusion in the WIG-ESG index as an essential factor in evaluating the quality of non-financial reporting. The non-financial reports of 16 banks for 2022 were analyzed (eight banks included in the WIG-ESG and eight banks outside the index). A literature review on the quality of non-financial reporting was conducted, followed by manual content analysis of non-financial reports, automated content analysis using the Escáner2030 tool, and comparative analysis of the reports. Quality was measured through external manifestations of reporting. Findings – WIG-ESG banks use GRI (Global Reporting Initiative) standards more frequently, publish more comprehensive reports, and commission external verification. Their reports are also richer regarding Sustainable Development Goals (SDGs). The findings suggest that WIG-ESG banks’ reports are of higher quality, though this may not be directly attributable to index membership. Research implications/limitations – The study is limited by the methodology of the WIG-ESG index, which includes the largest companies from the WIG-20 and mWIG-40. This means the analyzed banks might already be leaders in non-financial reporting, influencing the results. Additionally, the focus on external reporting aspects limits the ability to assess report substance fully. Originality/value/contribution – The article offers new insights into the impact of WIG-ESG membership on non-financial reporting quality in banks, laying the groundwork for future research on sustainable reporting. This study lays the groundwork for future work that may determine whether inclusion in the index truly improves report quality and whether the existence of the WIG-ESG index is justified.
Dostawca treści:: Biblioteka Nauki

Artykuł

na półce

Skocz do pozycji: 4.

Tytuł:: Raportowanie niefinansowe banków z perspektywy społecznie odpowiedzialnej – przykłady z WIG-ESG
Non-financial reporting of banks from a socially responsible perspective – examples from WIG-ESG
Autorzy:: Wójcik-Jurkiewicz, Magdalena
Tematy:: raportowanie niefinansowe
wybrane obszary
sektor bankowy
Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie
indeks WIG-ESG
non-financial reporting
selected areas
banking sector
Warsaw Stock Exchange
WIG-ESG index; Pokaż więcej
Wydawca:: Stowarzyszenie Księgowych w Polsce
Powiązania:: https://bibliotekanauki.pl/articles/515468.pdf Link otwiera się w nowym oknie
Opis:: Celem artykułu jest ocena praktyk raportowania niefinansowego stosowanego przez banki należące do nowego indeksu giełdowego WIG-ESG na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie, ze wskazaniem zakresu, formy oraz obowiązujących standardów. Do 2017 roku raportowanie niefinansowe w krajach UE, w tym w Polsce, było ustalane na zasadzie dobrowolności i nie było uregulowane przepisami prawa. Za punkt zwrotny uznaje się dyrektywę 2014/95/UE obowiązująca od 1 stycznia 2017 roku oraz jej transpozycję do ustawy o rachunkowości. Artykuł jest następstwem wcześniejszych badań prowadzonych przez autorkę (blisko 100 raportów niefinansowych banków), w wyniku których podjęto próbę oceny takiego status quo, zaczynając od banków. Autorka zdecydowała się na analizę ośmiu raportów niefinansowych banków wchodzących w skład indeksu WIG-ESG za rok 2019, uznając tym samym wskazane banki za „społecznie odpowiedzialne” i traktując wskazaną próbę jako reprezentatywną. Zastosowane metody badawcze obejmują studia literaturowe, analizę treści i porównawczą oraz metodę dedukcji. Artykuł jest jednym z pierwszych badań dotyczących oceny raportów niefinansowych banków po 1 stycznia 2017 roku i tym samym uzupełnia lukę badawczą w tym obszarze w Polsce. Zaproponowane przez autorkę trzy parametry z obszaru społecznego zostały dobrane w sposób prawidłowy i będą stanowiły istotny wkład do dalszych, rozszerzonych badań z zakresu raportowania niefinansowego, dołączając kolejne kryteria do oceny spółek w obszarze społecznie odpowiedzialnym.
The purpose of the article is to assess the non-financial reporting practices used by banks belonging to the new WIG-ESG stock index on the Warsaw Stock Exchange, indicating the scope, form, and mandatory standards. Until 2017, non-financial reporting in EU countries, including Poland, was established on a voluntary basis and was not regulated by law. Directive 2014/95/EU on the disclosure of non-financial and diversity information (effective from 1 January 2017) and its transposition into the Accounting Act are considered a turning point. The article follows previous research conducted by the author (nearly 100 reports of non-financial banks), which resulted in an attempt to assess the current state of affairs, starting with banks. The author decided to analyze eight reports of non-financial banks included in the WIG-ESG index for 2019, considering those banks to be "socially responsible", and treating this sample as representative. The research methods used include a literature review, content analysis, comparative anal-ysis, and the deduction method. The article is one of the first studies to assess banks' non-financial reports after January 1, 2017, and thus it fills the research gap in this area. The three parameters proposed by the author in the area of social responsibility were selected correctly and will constitute a significant contribu-tion to further, extended research in the field of non-financial reporting, adding further criteria for the as-sessment of companies in the area of social responsibility.
Dostawca treści:: Biblioteka Nauki

Artykuł

na półce

Skocz do pozycji: 5.

Tytuł:: Analysis of the Rates of Return on Investments in Socially Responsible Companies with the Example of the WIG-ESG Index
Autorzy:: Muszyński, Mateusz
Podgórski, Krzysztof
Tematy:: WIG-ESG
social responsibility
investments
rates of return
stock exchange; Pokaż więcej
Wydawca:: Uniwersytet Szczeciński. Wydawnictwo Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego
Powiązania:: https://bibliotekanauki.pl/articles/61558713.pdf Link otwiera się w nowym oknie
Opis:: Research background The ecological transformation has contributed to the increased importance of socially responsible investments. In the theoretical part of the paper, the issues of CSR and ESG were mentioned, and a literature review was performed. The empirical part presents the results of the analysis of the rates of return on WIG-ESG companies in the period from January 1, 2019 to April 30, 2023. Purpose The aim of the paper is to verify whether investing in shares of socially responsible companies included in the WIG-ESG index bring higher rates of return than investing in companies not included in this index. Research methodology The paper is to compare the cumulative rates of return on investments in the shares of companies included in the WIG-ESG index with the rates of return on investments in the shares of companies not included in the WIG-ESG index. The comparison was made for the sectors represented by the companies in the WIG-ESG index. Results The obtained results indicate that investing in the shares of companies which are considered socially responsible allows to achieve higher rates of return than in sector indexes and broad business sectors. Novelty The study is concerned with a comparative analysis of the cumulative rates of return in the WIG- ESG companies – which have been grouped into sectors – and on non ESG – oriented companies. This approach allowed to draw conclusions specific to the research period covering the COVID-19 pandemic and the outbreak of the war in Ukraine.
Dostawca treści:: Biblioteka Nauki

Artykuł

na półce

Skocz do pozycji: 6.

Tytuł:: Strong ESG Risk Management as a Way to Improve Organisational Resilience in Times of Crisis: An Analysis of WIG-ESG Index Constituents
Mocne zarządzanie ryzykiem ESG jako sposób na zwiększenie odporności organizacji w czasach kryzysu: analiza składników indeksu WIG-ESG
Autorzy:: Zaremba, Ulyana
Tematy:: ESG risk ratings
organisational resilience
sustainable investing
ESG equity indices
WIG-ESG
ratingi ESG
odporność organizacyjna
zrównoważone inwestowanie
giełdowe indeksy ESG; Pokaż więcej
Wydawca:: Wydawnictwo Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
Powiązania:: https://bibliotekanauki.pl/articles/16473328.pdf Link otwiera się w nowym oknie
Opis:: During the last decade sustainable investment practices have evolved significantly. ESG reporting is moving seamlessly from voluntary to mandatory. By investing in companies that score high in ESG rankings, investors hope for the organisation's resilience to the crisis and higher returns. Due to the dynamic development of socially responsible investing both in Poland and worldwide, new indices using ESG screening criteria are being designed, which in turn are the underlying instrument for structured products. The aim of the study was to analyse the constituents of the newly created WIG-ESG index and to discuss its performance and organisational resilience in relation to ESG risk exposure and management. The research showed that the criteria for inclusion in the WIG-ESG index should be amended to recognise companies that care about strong ESG risk management and exclude those with negligible ESG efforts. The second important issue is eligibility for inclusion. If all companies are eligible to be included in the index (ESG testing as a condition for inclusion), this will reduce the rotation of the index's constituents and allow the relation between a company's ESG score after each update and its long-term performance to be explored.
W ciągu ostatniej dekady praktyki zrównoważonego inwestowania znacznie się rozwinęły. Raportowanie ESG płynnie przechodzi od dobrowolności do obowiązku. Inwestując w spółki, które osiągają wysokie wyniki w rankingach ESG, inwestorzy liczą na odporność organizacji na kryzysy i wyższe stopy zwrotu. W związku z dynamicznym rozwojem inwestowania społecznie odpowiedzialnego zarówno w Polsce, jak i na świecie tworzone są nowe indeksy wykorzystujące kryteria screeningu ESG, które z kolei stanowią instrument bazowy dla produktów strukturyzowanych. Celem pracy była analiza składników nowo utworzonego indeksu WIG-ESG oraz omówienie wyników i odporności organizacyjnej spółek w odniesieniu do ekspozycji i zarządzania ryzykiem ESG. Badania wykazały, że kryteria włączenia do indeksu WIG-ESG powinny zostać zmienione w taki sposób, aby wyróżnić spółki, które dbają o mocne zarządzanie ryzykiem ESG i wykluczyć te, których wysiłki w zakresie ESG są znikome. Drugą ważną kwestią jest kwalifikowalność do włączenia. Jeżeli wszystkie spółki będą kwalifikowały się do włączenia do indeksu (rating ESG jako warunek włączenia), ograniczy to rotację składników indeksu i pozwoli na zbadanie zależności pomiędzy ewaluacją oceny ESG spółki na przestrzeni lat a jej sytuacją finansową.
Dostawca treści:: Biblioteka Nauki

Artykuł

na półce

Informacja

Wyszukujesz frazę "WIG-ESG" wg kryterium: Temat